Yuran Brokerage Malaysia: Cara Mengira Kos Trading

Read in English

Panduan ini untuk pelabur baru yang ingin tahu dengan tepat berapa kos sesuatu trade saham sebelum membuat pesanan. Saya menjawab soalan-soalan ini untuk klien saya setiap minggu, dan kekeliruan hampir selalu berlaku di bahagian yang sama.

Kadar di bawah hanyalah contoh. Sentiasa semak kadar terkini pada contract note anda sendiri dan jadual yuran rasmi broker anda.

Empat Caj pada Setiap Kontrak Bursa Malaysia

Brokerage ialah caj yang dikenakan oleh firma broker saham untuk melaksanakan pesanan anda. Ia berbeza mengikut broker dan biasanya merupakan peratusan daripada nilai trade dengan yuran minimum bagi setiap trade.

SST ke atas brokerage ialah cukai perkhidmatan yang dikenakan ke atas jumlah brokerage, bukan ke atas keseluruhan nilai trade. Contract note anda menunjukkan kadar yang dikenakan.

Clearing fee dibayar kepada clearing house Bursa untuk penyelesaian trade. Kadarnya ialah 0.03% daripada nilai trade, dengan had maksimum RM1,000 bagi setiap kontrak.

Duti setem ialah levi kerajaan ke atas kontrak: RM1 bagi setiap RM1,000 nilai kontrak atau sebahagian daripadanya, dengan had maksimum RM1,000. Ia bukan caj rata RM1 bagi setiap trade. Kontrak bernilai RM1,200 dikenakan RM2.

Contoh Pengiraan: Satu Beli dan Satu Jual

Sebagai contoh, saya gunakan pakej yang saya tawarkan kepada klien yang membuka akaun M+ Global dengan kod jemputan UBZQ (mulai 4 Nov 2026): brokerage 0.08% untuk trade sehingga RM50,000, minimum RM8. Saya andaikan SST 8%. Sahkan kadar sebenar dengan jadual yuran rasmi M+.

Beli: 5,000 unit (50 board lot, 100 unit setiap lot) pada RM3.00.

1. Nilai kontrak: 5,000 x RM3.00 = RM15,000.00
2. Brokerage: 0.08% x RM15,000 = RM12.00 (melebihi minimum RM8)
3. SST: 8% x RM12.00 = RM0.96
4. Clearing fee: 0.03% x RM15,000 = RM4.50
5. Duti setem: 15 blok RM1,000 = RM15.00
6. Jumlah yuran: RM32.46. Jumlah perlu dibayar: RM15,032.46

Jual: 5,000 unit yang sama pada RM3.20.

1. Nilai kontrak: RM16,000.00
2. Brokerage: RM12.80
3. SST: RM1.02
4. Clearing fee: RM4.80
5. Duti setem: RM16.00
6. Jumlah yuran: RM34.62. Hasil bersih: RM15,965.38

Untung kasar anda ialah RM1,000, tetapi keuntungan sebenar anda ialah RM932.92. Perbezaan kecil akibat pembundaran pada contract note anda adalah perkara biasa.

Bagaimana Brokerage Minimum Menjejaskan Pesanan Kecil

Yuran minimum akan terpakai apabila pengiraan peratusan menghasilkan jumlah yang lebih rendah. Untuk mencari saiz pesanan di mana yuran minimum tidak lagi memberi kesan, gunakan: Yuran minimum / kadar brokerage.

Dengan minimum RM8 dan kadar 0.08%: RM8 / 0.0008 = RM10,000. Di bawah RM10,000, anda membayar caj rata RM8. Untuk pesanan RM2,000, itu bersamaan 0.4% untuk brokerage sahaja, lima kali ganda kadar yang diiklankan.

Ramai pemula tersilap di sini apabila memecahkan RM3,000 kepada tiga pembelian kecil. Setiap satu dikenakan yuran minimum, jadi gabungkan pesanan kecil jika boleh.

Akaun Online Self-Directed vs Akaun Dibantu Remisier

Apabila orang mencari broker untuk trading atau akaun trading saham terbaik di Malaysia, kos biasanya menjadi soalan pertama. Tetapi perkhidmatan yang disertakan sama pentingnya dengan kadar.

Remisier memegang Lesen Wakil Perkhidmatan Pasaran Modal (Capital Markets Services Representative’s Licence) daripada Suruhanjaya Sekuriti. Klien UBZQ saya mendapat kadar online beserta perkhidmatan remisier peribadi saya tanpa caj tambahan. Saya tidak membuat ranking broker di sini; untuk itu, lihat perbandingan broker saham terbaik Malaysia saya.

Cara Membaca Contract Note Anda Baris demi Baris

1. Tarikh trade dan tarikh settlement: settlement sepatutnya T+2, iaitu dua hari pasaran selepas trade.
2. Nombor akaun CDS: pastikan ia milik anda. Nombor CDS M+ mempunyai 15 digit dan bermula dengan 012-001.
3. Nama saham, kod, kuantiti dan harga: padankan dengan pesanan anda.
4. Jumlah kasar: kuantiti x harga.
5. Brokerage, SST, clearing fee, duti setem: kira semula setiap satu menggunakan kaedah di atas.
6. Jumlah bersih: amaun yang anda bayar untuk pembelian, atau terima untuk jualan.

Contract note boleh didapati dalam app atau melalui e-mel. Untuk mengesahkan pegangan saham anda secara bebas, semak penyata CDS anda melalui Bursa Anywhere.

Harga Breakeven: Formula yang Boleh Digunakan Berulang Kali

Gunakan formula ini: Harga breakeven = Jumlah kos beli / (Unit x (1 – % yuran sebelah jual)).

Dalam contoh saya, yuran sebelah jual adalah kira-kira 0.2164% (brokerage 0.08% + SST 0.0064% + clearing 0.03% + duti setem 0.1%). Jadi RM15,032.46 / (5,000 x 0.997836) = kira-kira RM3.013. Bundarkan ke atas kepada paras harga seterusnya yang benar-benar diniagakan bagi saham tersebut.

Bagi trader jangka pendek, kos pusingan penuh (beli dan jual) sekitar 0.43% itu penting. Jika anda beli dan jual atas pergerakan harga yang kecil, yuran boleh menelan sebahagian besar keuntungan anda, terutamanya di bawah paras brokerage minimum.

Kos Lain yang Perlu Ditanya kepada Broker Anda

• Yuran pembukaan akaun CDS, jika ada
• Trading pasaran asing: brokerage minimum, spread pertukaran mata wang dan yuran custody
• Yuran pemindahan saham antara akaun CDS
• Faedah ke atas bayaran lewat atau kerugian contra
• Pengendalian dividen daripada saham asing

Saya tidak akan menyebut amaun, kerana ia boleh berubah. Minta jadual yuran rasmi secara bertulis.

Kesilapan Biasa yang Perlu Dielakkan

• Menganggap duti setem sebagai caj rata RM1. Ia meningkat mengikut nilai kontrak.
• Terlupa bahawa yuran dikenakan untuk kedua-dua beli dan jual.
• Membuat banyak pesanan kecil yang setiap satunya dikenakan brokerage minimum.
• Menganggap satu akaun CDS meliputi semua broker. Anda perlu membuka akaun CDS berasingan dengan setiap broker.
• Tidak menyemak contract note sehingga berlaku pertikaian.

Perkara Utama

• Empat caj dikenakan: brokerage, SST ke atas brokerage, clearing fee dan duti setem.
• Clearing fee ialah 0.03% dan duti setem RM1 bagi setiap RM1,000 atau sebahagian daripadanya, masing-masing dengan had maksimum RM1,000.
• Bahagikan yuran minimum dengan kadar brokerage untuk mengetahui bila yuran minimum tidak lagi memberi kesan.
• Kira harga breakeven sebelum memasuki sebarang trade jangka pendek.
• Bandingkan perkhidmatan, bukan kadar sahaja, apabila memilih broker di Malaysia.

Soalan Lazim

Adakah cukai keuntungan modal dikenakan ke atas saham Bursa Malaysia?

Tidak, individu tidak membayar cukai keuntungan modal ke atas saham yang disenaraikan di Bursa Malaysia. Mulai YA2025, individu membayar cukai 2% ke atas pendapatan dividen Malaysia yang melebihi RM100,000 setahun.

Bilakah bayaran perlu dibuat selepas saya membeli saham?

Trade di Bursa diselesaikan pada T+2, jadi bayaran perlu dibuat dua hari pasaran selepas tarikh trade. Semak contract note anda untuk tarikh settlement yang tepat.

Apa yang perlu saya lakukan jika contract note saya kelihatan salah?

Hubungi remisier atau broker anda dengan segera, berserta nombor kontrak dan baris yang anda pertikaikan. Simpan pengiraan anda sendiri sebagai rujukan.

Adakah saham saya dilindungi oleh PIDM jika broker saya menghadapi masalah?

Tidak, PIDM melindungi deposit bank, bukan saham. Saham anda dipegang dalam akaun CDS anda di Bursa Malaysia Depository Sdn Bhd, sebab itulah penting untuk menyemak penyata CDS anda.

Jika anda perlukan bantuan untuk mengira kos bagi sesuatu trade atau untuk membuka akaun, hubungi saya terus. Saya Dexter Chia, remisier di Malacca Securities Sdn Bhd. Buka akaun M+ Global dengan kod jemputan UBZQ untuk mendapatkan perkhidmatan peribadi saya, serta akses percuma selama 7 hari ke AI Stock Trend Terminal saya di ai.dexterchia.com. WhatsApp saya di +60169059789.

Penafian: Artikel ini hanya untuk tujuan maklumat dan bukan nasihat kewangan. Sentiasa buat kajian sendiri sebelum membuat keputusan pelaburan.

Ingin melabur di Bursa Malaysia atau pasaran AS? Hubungi Dexter Chia, AI Driven Remisier dengan 2,300+ klien di Malacca Securities Sdn Bhd (M+ Global). Kod Jemputan M+ Global: UBZQ | WhatsApp: +60169059789 | Kenapa Pilih Dexter?